Aprobado el plan de rescate financiero de EEUU

La Cámara de Representantes ha aprobado esta tarde el plan de rescate financiero propuesto por el gobierno estadounidense, el Tesoro y la Reserva Federal. El "sí" ganó por 263 votos a favor y 171 en contra. Destacar que los demócratas han votado mayoritariamente a favor (172 a 63), mientras que los republicanos (precisamente los que gobiernan y han propuesto la medida) han preferido el "no" (108 noes y 91 síes).

Recordemos que el plan de rescate fue rechazado el lunes pero, tras modificarlo y suavizarlo, hoy finalmente ha visto la luz. Entre las medidas principales del plan se encuentran:

- Los depósitos de los clientes en los bancos estarán garantizados hasta los 250.000$, subiendo así los 100.000$ anteriores. Se intenta evitar así la fuga de dinero a otras entidades. No olvidemos que en España sólo tenemos garantizados la ridícula cifra de 20.000€, el mínimo que exige la UE.
- Millones de contribuyentes con ingresos medios estarán exentos de la Tasa Mínima Alternativa, la cual implica impuestos más elevados.
- Desgravaciones fiscales para empresas o particulares que inviertan en energías renovables y exenciones fiscales para empresas que inviertan en nuevos mercados e investigación y desarrollo.
- Los contribuyentes tendrán derechos de compra de acciones (warrants), viéndose beneficiados si las empresas ayudadas consiguen recuperarse.
- El Gobierno limitará los ingresos de los directivos de las empresas ayudadas y eliminará la posibilidad de que dueños de empresas en quiebra reciban beneficios multimillonarios.
- Se establece un consejo de supervisión para controlar el programa del plan de rescate.

En definitiva, la aproblación del plan estaba cantada y era sólo cuestión de tiempo, ya que de lo contrario la economía de EEUU podría hundirse y arrastrar a otros países. Ahora veremos qué efectos tienen estas medidas en la economía. Personalmente creo que, aunque mejoren las cosas, la crisis seguirá siendo importante y EEUU está abocado a una irremediable recesión.

El paro subio en 95.400 personas en septiembre

Septiembre ha vuelto a arrojar malos datos para el paro en España. El mes pasado, 95.400 personas pasaron a engrosar las listas de parados, un incremento del 3,7% respecto al mes anterior que sitúa la cifra total en 2.625.368 desempleados. El año pasado en septiembre el paro había bajado en 10.933 personas, así que vemos un cambio de tendencia muy importante. En sólo un año, el paro se ha incrementado con 608.005 nuevos desempleados.

Según los datos del Ministerio de Trabajo e Inmigración, el incremento del paro ha afectado a todos los sectores, sobretodo al sector servicios (56.897) y construcción (14.241), seguidos por industria (7.002) y agricultura (2.067).

Hay quien dice que el incremento del paro no es un dato muy a tener en cuenta si el número de trabajadores en activo se mantiene o crece. Sin embargo:

1- Dile eso a los 95.400 parados de septiembre o a los 608.005 en sólo un año. A ver cómo pueden seguir pagando sus hipotecas, alquileres, etc.
2- En septiembre ha bajado también el número de afiliados a la Seguridad Social. Nada más y nada menos que 117.195 personas menos, dejando una cifra total de 19.020.360 trabajadores. Y mucho ojo, porque a 30 de septiembre, el número de afiliados era de 218.038 menos que a finales de agosto.

En resumen, el paro sigue creciendo y se están destruyendo puestos de trabajos a cientos de miles. Si alguien sigue creyendo que no estamos en crisis, yo de ellos me lo haría mirar.

Terminamos con la gráfica de la evolución del paro. Creo que queda bien claro:

El BCE mantiene los tipos de interes en el 4,25%

El Banco Central Europeo ha decidido mantener hoy los tipos de interés en el 4,25%, a pesar del empeoramiento de la crisis financiera y de algunos rumores que decían que podría haber una bajada. Así, el BCE sigue dando prioridad a las presiones inflacionistas. Recordemos que el BCE decide los tipos para toda la zona euro y es en España donde más se está notando, ya que la gran mayoría de hipotecas son a interés variable, hipotecas realizadas sobre viviendas muy caras, a causa de la burbuja inmobiliaria que hemos sufrido y que empieza a desinflarse. Aunque los afectados por las subidas de las cuotas pueden mostrarse molestos por los tipos de interés actuales, debemos recordar que éstos no son altos, más bien ahora se encuentran en su normalidad. También decir que de bajar los tipos de interés, la inflación podría dispararse y esto sería algo muy grave para toda la economía.

Por otra parte, ya hemos dicho en otras ocasiones que el euríbor está bastante desligado de los tipos marcados por el BCE. Por ejemplo, hoy el euríbor ha marcado un valor de 5,526%, un nuevo récord histórico, y está iniciando un mes con una media bastante alta.

El euribor sigue subiendo, media de septiembre

El euríbor está imparable. Ha cerrado septiembre con un valor de 5,495% y la media del mes queda en 5,384. No es la media más alta (en julio fue superior), pero poco le falta. Con este dato, las cuotas de las hipotecas quedarían así (suponiendo un diferencial de 0,5):

- 150.000€ a 25 años: 956€/mes (71€ más que hace un año).
- 200.000€ a 30 años: 1.184€/mes (99€ más).
- 240.000€ a 40 años: 1.301€/mes (129€ más).

A pesar de los rumores de que el BCE podría bajar los tipos de interés, vemos cómo el euríbor va totalmente desligado y es éste el que realmente importa para el cálculo de la cuota de las hipotecas. Además, octubre ha empezado con un valor del 5,505%.

El Congreso de EEUU rechaza el plan de rescate financiero

El plan de rescate financiero del gobierno de EEUU, que preveía inyectar 700.000 millones de dólares para limpiar la basura de los bancos, ha sido rechazado por sorpresa en el Congreso. La votación terminó en 205 a favor y 228 en contra, ganando el "no" tanto entre republicanos como entre demócratas. Un duro varapalo para George Bush, la economía estadounidense y las bolsas, que caen con fuerza en EEUU (un 6% al conocerse el resultado) y han cerrado con importantes bajadas en Europa.

El presidente de EEUU se ha mostrado "muy decepcionado" y ahora se trabaja para poder aprobar el plan en una segunda votación. Nos encontramos en una situación en la que la ejecución del plan de rescate puede ser la única opción para evitar un derrumbe gigantesco de la economía norteamericana y que arrastraría a Europa y Asia. Sin embargo, el plan es muy criticable y así lo han puesto de manifiesto los congresistas. Ya sea porque salvar a los bancos, causantes de esta crisis, se considere injusto o porque algunos esperan que el dinero vaya en parte a ayudar a las familias con problemas para pagar la hipoteca, la verdad es que el plan ha sido rechazado.

Quisiera destacar, de todas maneras, este resultado como un signo de que la democracia en EEUU es más fuerte que en España. Aquí, si PSOE o PP apoyasen un plan, sus miembros estarían prácticamente obligados a respaldar la decisión de sus superiores. En EEUU, en cambio, han sido muchos los que han votado en contra de las pretensiones de sus respectivos partidos.

Atención, porque en las próximas horas y en la apertura de mañana de las bolsas, los mercados pueden estar completamente locos, aún más si cabe de lo que han estado los últimos meses. De momento (mientras termino este post), el Dow Jones cae un 5,17%, el Nasdaq un 6,89% y el S&P 500 un 6,61%. El petróleo ha tenido un bajón del 9%, debido principalmente a los temores que empeore la crisis mundial, lo que provocaría un descenso en la demanda de petróleo.

Estamos viviendo la historia en directo, señores... que nadie cambie de canal.

Resumen 25 de Octubre: euríbor y la bolsa

- El euríbor alcanza el valor de 5,484 y consigue así el cuarto récord consecutivo. De momento la media de Septiembre es de 5,369 lo que supondría un aumento de cuota de 57,78€ para una hipoteca de 150.000€ a 25 años y de 105,33€ para una de 240.000€ a 40 años. Y mucho cuidado porque, como vengo diciendo en días anteriores, no hay nada que indique que el euríbor afloje a corto plazo, de manera que podemos empezar Octubre alrededor del 5,5 empezando una media bastante fuerte para el mes.

- El Ibex 35 ha dado hoy una alegría a los inversores, pues ha subido un 3,05%, debido principalmente al plan de rescate financiero de EEUU, que con toda probabilidad será aprobado mañana al haber llegado un acuerdo demócratas y republicanos para apoyarlo. Mañana es otro día en el que podemos ver subidas en la bolsa, una vez más gracias al plan de rescate. Pero mucho cuidado, eso no quiere decir que la semana que viene no recupere la senda bajista. No es buen momento para entrar en la bolsa, por mucho que haya un par de días buenos: estamos en crisis, una crisis mundial que aún tiene mucho por enseñar. La volatilidad en las bolsas está siendo muy elevada, cualquier noticia puede hundir o resucitar los índices, e invertir en ella es sólo aconsejable para verdaderos expertos.

El precio de los pisos de segunda mano sigue bajando

Hoy he podido acceder al IK16, un informe sobre la evolución del precio de la vivienda de segunda mano en España. Este informe se realiza basándose en el precio medio del m², obteniendo estos datos de Idealista. Como su nombre indica, es el 16º mes en el que se realiza el IK y vemos cómo los precios siguen bajando en toda España. Si queréis detalles lo mejor es bajar el informe en PDF, para ver cómo, por ejemplo, los precios han bajado en un año un 6,04% en Madrid, un 9,19% en Barcelona, un 11,41% en Zaragoza, un 6,54% en Valencia o un 5,74% en Sevilla.

Yo quisera destacar un par de cosas:

1. El descenso en el precio de las viviendas de segunda mano está siendo especialmente intenso en Barcelona y su área metropolitana. Así, Hospitalet de Llobregat (-13,34%), Terrassa (-12,64%), Sabadell (-11,19%), Badalona (-10,72%) y Barcelona (-9,19%) están entre las ciudades con descensos más pronunciados.

2. El informe hace referencia a los pisos de 80m² para hacernos una idea del ahorro en euros que puede suponer estas bajadas. A continuación las ciudades con un mayor ahorro:

- Hospitalet de Llobregat: un piso de 80m² vale ahora 46.080€ menos que hace un año.
- Vicálvaro (barrio de Madrid): 40.880€ menos.
- Barcelona: 37.600€ menos.
- Moratalaz (barrio de Madrid): 35.040€ menos
- Terrassa: 34.800€ menos.
- Badalona: 32.720€ menos.
- Zaragoza: 31.920€ menos.
- Sabadell: 31.680€ menos.
- Alcorcón: 30.640€ menos.

Estamos hablando de ahorros entre 30.000 y 46.000€ (5 y 7.7 millones de pesetas) ¡en sólo un año! Si a esto añadimos que compraremos esos pisos con una hipoteca de, al menos, 30 años, el ahorro se multiplica. ¿Por qué? Esto es algo que aún mucha gente desconoce y es especialmente grave entre aquéllos que se han hipotecado recientemente. Si pedimos X dinero en una hipoteca a 30 años, devolveremos aproximadamente el doble de esa cantidad. Es decir, si pedimos 240.000€, acabaremos pagando 480.000€!! Así pues, retrasando la compra de una vivienda de 80m² en un año, habríamos conseguido ahorrarnos entre 10 y 15 millones de pesetas, a pagar durante buena parte de nuestra vida. ¿Ya tienes más claro que vale la pena esperar a que los pisos bajen de precio antes de comprar?